一、保证金交易是什么？

保证金交易是投资者在买卖证券时，只需向证券公司支付一部分资金（或证券），由此获得融资或融券进行交易的方式。在这种交易中，投资者需要存入一定的保证金或证券，以作为购买证券时的借款凭证。

在进行保证金交易时，投资者将自己经纪账户中的可融资证券或现金作为抵押品，用以担保所借贷款。利息将根据抵押贷款的金额和期限定期计算和收取。

 

二、保证金交易的运作方式

交易的保证金取决于您所选择的杠杆比率，有两种类型的保证金交易值得注意。你开户所需的资金就是您所需的保证金。它由您使用的杠杆量定义，以杠杆比率表示。

2:1 杠杆 = 50% 保证金

5:1 杠杆 = 20% 保证金

10:1 杠杆 = 10% 保证金

20:1 杠杆 = 5% 保证金

30:1 杠杆 = 3.3333% 保证金

維持保证金交易也有限制，这取决于您的整体维持保证金 - 需要用权益（账户总价值）来支付的金额。根据法律规定，零售账户的最大杠杆因资产类型而异，介于30:1和2:1之间。

经纪商要求您用资产来支付保证金以降低风险。如果你没有足够的资金来弥补潜在的损失，你可能会被要求追加保证金，经纪商会要求你补充账户或关闭你的亏损交易。如果您的交易头寸继续恶化，您将面临保证金平仓。

加入现在要参与黄金现货交易，平台支持一盎司起进行交易，1盎司=31.1034768克，大约2200美金的价格，经纪商提供5倍的杠杆，要求20%的保证金，即440美元就可以参与交易了。

 

通过杠杆增加利润潜力

保证金账户交易允许您使用杠杆，杠杆是收入（或损失）的技术乘数，与初始保证金的增加成正比。换句话说，杠杆越高，潜在利润就越高，这是在交易多头或空头时通过正确的预测获得的，或者在这两种情况下由于错误预测而遭受的损失。与经纪商或交易所相反，杠杆水平是根据交易者交易的个人条件确定的。通常，这些条件意味着初始保证金水平、交易工具的波动性和风险系数。

 

三、保证金交易的优缺点

优点：

1、购买力增加

保证金交易最明显的好处是它放大了投资者的购买力。保证金交易允许借钱交易，因此投资者可以购买比通常使用现金账户更多的股票。

2、更高的潜在回报

保证金交易利用了资金杠杆，也放大了投资者潜在的利润空间。

 

缺点：

1、更高的风险

借钱投资是有风险的。无论购买的证券是升值还是贬值，投资者都必须偿还借入的金额。

2、利息费用

借钱不是免费的。当使用保证金进行投资时，投资者必须根据借入的金额支付相应的利息。 在进行保证金投资之前，投资者应考虑其成本——固定的利息费用。 即使投资者购买的股票保持价值，借钱的成本也将导致损失。 

 

四、什么是追加保证金和头寸清算？

追加保证金和头寸清算是金融市场常见的操作，尤其在股票和外汇市场中频繁出现。这种情况发生于交易账户资金（即初始保证金）不足以维持未平仓头寸时。

保证金购买是投资者使用自己的资金和经纪商借来的资金来交易证券的过程。

投资者的权益=证券市值-借款金额。当投资者的权益低于特定的百分比要求（即维持保证金）时，系统会发出追加保证金的通知。如果投资者无法补充足够的资金使其账户满足维持保证金要求，经纪商可能会执行头寸清算，出售账户中的证券以弥补不足。

另一方面，头寸清算是一种过程，经纪商或交易所会因为资产市场价格与多头和空头头寸交易开盘价允许的偏差超过一定水平，而导致其交易账户缺乏资金，从而自动平仓交易者的头寸。这种情况通常发生在交易者收到追加保证金通知后没有及时补充资金，或者在交易的资产价格急剧下跌时无法维持未平仓头寸时。

总的来说，追加保证金和头寸清算是为了保护经纪商和交易者免受损失而设计的制度。当交易者收到追加保证金通知时，就需要迅速做出反应并存入资金以避免头寸清算。如果未能满足这一要求，头寸将自动平仓，交易者将面临亏损。因此，定期监控交易账户中的保证金水平并及时补充资金，以避免追加保证金和头寸清算，是非常重要的。

 

uSMART有哪些保证金交易产品？

黄金、白银

支持多空双向交易，您可以根据市场走势选择买入或卖出，订单也可长期持有。。点差极小，确保您可以在交易中获得更优的价格。不收取任何交易佣金，全天23个小时可交易，提供最高5倍杠杆。

登入uSMART SG APP之后，从页面最下方点击「发现」，在上方找到「商品」栏目下拉可以看到”贵金属“板块，点击「黄金/美元（XAU/USD）」或「白银美元（XAG/USD）」进行交易。

此图仅供说明之用

 

外汇

外汇差价合约（FX CFD）是外汇货币对交易的补充方式之一，允许您在不实际持有特定货币的情况下通过预测货币对的价格走势获利。支持多头和空头，高流动性，目前支持20倍杠杆交易。

登入uSMART SG APP之后，从页面最下方点击「发现」，在上方找到「外汇」栏目下拉，可看到「主要货币」，点击可查看详细交易信息。

此图仅供说明之用

 

 

追踪我们

在 Twitter, Instagram, YouTube 和 TikTok 追踪我们，查阅更多实时财经市场资讯。

想和全球志同道合的人交流和发现投资的乐趣？加入uSMART投资社群并分享您的独特观点！立刻体验uSMART？点击下方图片下载uSMART app。

 

 

重要提示及免责声明

我们在撰写这篇文章时，基于我们的内部研究和可靠的公开信息来源。尽管我们在准备这篇文章时已经采取了所有合理的注意事项，但我们不保证本文中的信息准确或完整，并对事实错误或本文中的任何观点不承担责任。观点、预测和估计反映了我们在文章发布日期的评估，并可能发生变化。我们无义务通知您或任何人有关任何此类变化。您必须对本文中涉及的任何事项做出独立判断。我们及我们各自的董事、高管或员工将不对任何人因依赖本文中的任何陈述或遗漏而遭受的任何损失或损害承担责任。

这些证券的价值和收益可能会上升或下降。您的投资面临投资风险，包括收入和资本损失。过去的业绩数据以及本文中使用的任何预测或预测并不代表其未来表现。

此广告未经新加坡金融管理局审查。